近日，海外頭部存儲廠商閃迪(SanDisk)宣布調漲閃存合約價格，引起業(yè)界廣泛關注。據(jù)了解，此次閃迪調漲幅度高達50%。

中關村物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟副秘書長袁帥對《證券日報》記者表示：“海內外頭部存儲廠商年內已經(jīng)多次調高產(chǎn)品價格。AI技術的迅猛發(fā)展，是推動存儲市場需求高漲的根本動力。人工智能服務器和終端產(chǎn)品等對存儲器數(shù)量和性能提出了更高要求，存儲產(chǎn)業(yè)鏈上下游迎來‘超級周期’。”

對于本輪存儲產(chǎn)品價格上調，蘇商銀行特約研究員付一夫在接受《證券日報》記者采訪時表示：“與傳統(tǒng)消費電子產(chǎn)品對存儲產(chǎn)品的需求不同，人工智能技術的蓬勃發(fā)展對存儲產(chǎn)品的存儲速度、容量與功耗都提出更高要求，因此，高端存儲產(chǎn)品的需求呈現(xiàn)井噴式增長。”

一方面，人工智能服務器大幅拉動存儲產(chǎn)品需求。單臺人工智能服務器的動態(tài)隨機存取存儲器(DRAM)用量約為傳統(tǒng)服務器的8倍，閃存存儲器(NAND Flash)用量約為傳統(tǒng)服務器的3倍。另一方面，人工智能終端創(chuàng)新產(chǎn)品的涌現(xiàn)，也帶來新的存儲產(chǎn)品需求。定制化存儲解決方案在智能眼鏡、汽車座艙、人形機器人等領域空間廣闊。

開源證券股份有限公司研報顯示，人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展需求帶動下的存儲產(chǎn)品短缺或將至少持續(xù)到2027年。其中，DRAM產(chǎn)品需求或將在2027年后才開始回穩(wěn)，NAND Flash與高容量存儲需求可能會持續(xù)至2028年甚至更久。

隨著存儲產(chǎn)品價格一路攀升，行業(yè)內頭部企業(yè)的盈利能力也呈逐季上升趨勢。例如，兆易創(chuàng)新科技集團股份有限公司2025年第一季度、第二季度、第三季度歸屬于上市公司股東的凈利潤分別為2.35億元、3.41億元、5.08億元。深圳市江波龍電子股份有限公司2025年第一季度、第二季度、第三季度歸屬于上市公司股東的凈利潤分別為-1.52億元、1.67億元、6.98億元。

《證券日報》記者了解到，當前，產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)正積極研發(fā)創(chuàng)新、加大生產(chǎn)能力建設，搶抓市場機遇。

在產(chǎn)業(yè)鏈上游設備端，華海清科股份有限公司相關負責人在業(yè)績說明會上表示，2025年第三季度，新品類產(chǎn)品多點突破，公司首臺12英寸低溫離子注入機iPUMA-LT順利出機，12英寸晶圓邊緣修整裝備Versatile-DT300實現(xiàn)批量出貨。

在產(chǎn)業(yè)鏈中下游制造端，深圳佰維存儲科技股份有限公司在人工智能端側領域通過自研主控芯片、固件算法與先進封測能力實現(xiàn)差異化競爭，產(chǎn)品覆蓋人工智能手機、人工智能個人電腦、人工智能眼鏡、具身智能等領域。

袁帥表示：“對于產(chǎn)業(yè)鏈上游企業(yè)而言，存儲設備國產(chǎn)化率提升是重要機遇，相關企業(yè)應把握這一窗口期，跟進客戶產(chǎn)能建設和技術創(chuàng)新需求，加大研發(fā)投入，提高設備性能。對于產(chǎn)業(yè)鏈中下游企業(yè)而言，應當積極把握人工智能終端產(chǎn)品廣闊市場，緊貼市場需求，通過定制化存儲解決方案引領終端產(chǎn)品的創(chuàng)新。”